The model 

Characteristics of the model 

subsidies are returned to the relevant budgets. Coverage of agricultural 
insurance – 85%. 
Switzerland. Insurance of agricultural crops (voluntary) is provided by 
one insurance company, of animals (compulsory) – by 27 companies. 
Insurance coverage of animals from an accident, mortality – through 
private companies; from epidemics, diseases – only through state 
companies. Support only from the regional budget when an epidemic 
occurs (in the presence of an insurance policy). 

Minimum 
state 
participation 
in the 
insurance 
system 

Germany. Agricultural producers pay the full value of the insurance 
policy. Individual risks are insured because of a high cost of multi-risk 
insurance. Compensation to producers in the case of epidemics or 
diseases of animals (50% of the rate on the head of the cattle, if it is 
insured). 

Source: developed by authors on the base of [7] 

 

The experience of developed countries shows that subsidizing the value of an 

insurance premium is the best tool for supporting agricultural producers’ incomes and 

economic stability in agriculture, while direct state compensation for catastrophic 

losses is ineffective in the long run. 

The analysis confirms the prospect of establishing a private-public partnership in 

agricultural risk insurance with the support of the state in Ukraine. Among the main 

features of the private-public partnership as a legal model of cooperation between 

agribusiness and the state in the field of insurance and organizational-institutional 

mechanism for its implementation, we distinguish: the formalization and the equitable 

relationship; the presence of common goals and directions; co-investing resources; 

distribution of risks and expenses between the participants (insurers, insurants and the 

state). 

The systematization of the functional authorities and benchmarks of each subject 

of these relations in the model of private-public partnership in insurance of agricultural 

risks with state support was carried out in Fig. 1 

The establishment of the Agricultural Insurance Pool in 2012 as the only center 

of the risk management program of government procurement of grain, Agrarian fund 

and monitoring the implementation of the program of state support to agricultural 

- 86 -