It is worth paying attention to the first stage, because it is fundamental. In addition, 

we suggest considering the objectives of managerial accounting on the example of the 
treasury department, which performs the key functions of the bank: liquidity 
management, solvency, pricing, etc. (Table 4). 

Table 4. Objectives of managerial accounting in Treasury Department 

Objects 

Managerial accounting objectives 

Quantitative indicators 

Activities 

1.

 

Liquidity support 

2.

 

Risk hedging 

3.

 

Determination of financial result 

4.

 

Balance structure management 

1.

 

LCR 

2.

 

NSFR 

3.

 

Net operating revenues and expenses 

4.

 

Volumes of transactions indicators 

by types of activity 

Responsibility 

centers 

1.

 

Management of budgeting of the 

bank 
2.

 

Risk management regarding the 

capital 

1.

 

Net operating income and expenses 

based on transfer pricing 
2.

 

Profitability indicators 

Products 

1.

 

Tariffs and rates management 

2.

 

Efficient use of resources 

3.

 

Introduction of new products 

1.

 

Indicators of activity: dynamics of 

assets and liabilities, foreign currencies 
purchase and sale volumes, 
commission income 

Clients 

1.

 

Expansion of the client base 

2.

 

Evaluating the effectiveness and 

profitability in terms of individual 
clients, groups, segments 

1.

 

Attracting new customers 

2.

 

Revenues by individual customers, 

groups, segments 

Investment 

activity 

1.

 

Management of investment activity 

of the bank 
2.

 

Managing sources of funding 

1.

 

Equity and debt capital ratio 

2.

 

Return on invested capital 

Source: developed by the authors on the basis of [18; 19] 

  
We propose to consider recommendations for information that should be reported 

on liquidity risk management: 

1.

 

Report on gap of assets and liabilities by maturity (including different 

currencies on the balance sheet); 

2.

 

Report on the consequences of potential stress (based on the model provided 

by the banking supervision representatives and / or the bank itself, that is, developed 
by the asset and liability management unit); 

3.

 

Report on the needs of the HQLA based on the calculation of the LCR in 

accordance with the requirements of Basel III for liquidity risk; 

4.

 

Cash flow statement for the next 7-14 days; 

5.

 

Report on early warning signals: a list of indicators and their ranked values 

indicating the measures to be implemented on every stage; 

6.

 

Report on the status of reserve financing sources (the relevance of credit lines 

check, the actual use of limits); 

7.

 

Report on the ratio of assets and liabilities, current accounts of clients and 

time deposits, HQLA and the credit lines, etc.; 

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